Chống gian lận trong DeFi: Đề xuất từ Polygon Labs

Giữa những lo ngại về nguy cơ rửa tiền trong thế giới tiền điện tử, Polygon Labs, đơn vị phát triển mạng lưới blockchain đang cực kỳ phát triển – Polygon, vừa tung ra một bản nghiên cứu đề xuất phương thức chính phủ nên điều tiết ngành DeFi (tài chính phi tập trung). Báo cáo này như một cú hích trong bối cảnh Quốc hội và Bộ Tài chính Mỹ đang ráo riết lên tiếng, chỉ trích những nguy cơ tiềm ẩn của tiền ảo.

Cụ thể, Polygon Labs cho rằng việc quản lý DeFi cần linh hoạt, cân nhắc đến tính phi tập trung vốn là đặc điểm cốt lõi của công nghệ blockchain. Thay vì áp dụng cứng nhắc các quy định hiện có dành cho tài chính truyền thống, bản nghiên cứu đề xuất tập trung vào việc giám sát các hoạt động giao dịch nghi ngờ, đảm bảo tính minh bạch của các giao thức DeFi và xây dựng cơ chế hợp tác giữa các bên liên quan.

Ra quy định cho tiền điện tử và công nghệ blockchain

Bản báo cáo cho rằng những nỗ lực lập pháp hiện tại nhằm bảo vệ tính toàn vẹn tài chính trong DeFi đang đi sai hướng.

Tóm tắt của bài báo nêu rõ: “Luật và quy định về toàn vẹn tài chính truyền thống gắn liền với các bên trung gian, bao gồm cả những bên trung gian mà Đạo luật Bí mật Ngân hàng (“BSA”) định nghĩa là “cơ quan tài chính” liên quan đến nghĩa vụ chống rửa tiền.”

Vấn đề cốt lõi nằm ở chỗ: “Những luật hiện hành này không phù hợp với các hệ thống phần mềm dựa trên blockchain, không có trung gian như tài chính phi tập trung (“DeFi”).” Nói cách khác, các quy định được thiết kế cho thế giới trung gian, tập trung của các ngân hàng và tổ chức tài chính không thể áp dụng trực tiếp vào thế giới phi tập trung, ngang hàng của DeFi. Điều này dẫn đến những lỗ hổng trong hệ thống, tạo điều kiện cho các hoạt động rửa tiền và gian lận có thể xảy ra.

1/ Today, @m_mosier_ @katjagilman & I are sharing a paper that begins a conversation around, & proposes a conceptual framework for, how to answer the "illicit finance" policy question as it relates to DeFi. A brief thread below, with links to the full paper + a summary document. pic.twitter.com/1OQ1gCHiAX

— Rebecca Rettig (@RebeccaRettig1) January 29, 2024

Rebecca Rettig, Giám đốc pháp lý của Polygon Labs, Michael Mosier, cựu Giám đốc tạm quyền FinCEN, và Katja Gilman, Trưởng bộ phận chính sách công của Polygon – ba cái tên uy tín trong lĩnh vực tài chính và công nghệ blockchain đã cùng nhau bày tỏ quan điểm chung bằng một nghiên cứu mới về cách mà chính phủ nên quản lý thị trường tài chính phi tập trung (DeFi).

Nghiên cứu này đánh giá rằng các quy định hiện tại về chống rửa tiền vốn được thiết kế cho các hệ thống tập trung như ngân hàng, khó có thể áp dụng suôn sẻ vào DeFi, nơi tính phi tập trung là đặc điểm cốt lõi. Quan điểm này không phải là mới, trước đó Bộ Tài chính Mỹ cũng từng thừa nhận trong báo cáo về Rủi ro tài chính bất hợp pháp trong DeFi rằng các dịch vụ DeFi đủ phi tập trung “có thể không rõ ràng ràng buộc bởi các nghĩa vụ AML/CFT”. Nghiên cứu của Polygon Labs hứa hẹn sẽ mở ra một cuộc thảo luận quan trọng về tương lai của việc quản lý DeFi, nhằm cân bằng giữa việc ngăn chặn hoạt động bất hợp pháp và thúc đẩy sự phát triển lành mạnh của công nghệ mới.

Polygon Labs đề xuất quy định DeFi ra sao

Polygon, vừa đưa ra một giải pháp ba bước đầy hứa hẹn cho bài toán pháp lý rắc rối của tài chính phi tập trung (DeFi). Chìa khóa nằm ở việc xác định những “Người kiểm soát hệ thống” (SCP) – những cá nhân hoặc tổ chức có “quyền đơn phương tác động đến giá trị của bên thứ ba trong hệ thống phần mềm blockchain”.

Theo đó, ngay cả khi hệ thống hay dự án crypto có tính “phi tập trung”, các SCP vẫn phải tuân thủ các quy định chống rửa tiền (AML) nghiêm ngặt.

Ngược lại, những hệ thống DeFi không có SCP, hay còn gọi là “DeFi hoàn toàn”, sẽ được xếp vào một loại riêng biệt là “cơ sở hạ tầng quan trọng” do Văn phòng Điều phối Cơ sở hạ tầng Quốc gia (OCCIP) giám sát. Giải pháp này hứa hẹn cân bằng giữa sự cần thiết kiểm soát rủi ro và thúc đẩy sự đổi mới trong lĩnh vực DeFi. Việc phân loại và giám sát dựa trên bản chất của hệ thống, thay vì dựa vào tên gọi mơ hồ, có thể mở ra một con đường phát triển lành mạnh hơn cho DeFi. Thực tế thì trong lĩnh vực DeFi có rất nhiều dự án luôn nằm trong top 10 đồng coin có tiềm năng tăng trưởng bùng nổ.

Trong khi Thượng nghị sĩ Elizabeth Warren kêu gọi áp dụng quy định Chống rửa tiền (AML) tương tự như ngân hàng truyền thống cho các doanh nghiệp tiền điện tử, thì Bộ Tài chính Mỹ lại đề xuất một hướng đi mềm mỏng hơn. Theo đề xuất mới, các doanh nghiệp “tương tác” với lĩnh vực DeFi sẽ không bị coi là “tổ chức tài chính” theo Đạo luật Bí mật Ngân hàng (BSA), nhưng đồng thời vẫn phải đảm bảo nghĩa vụ bảo vệ an ninh quốc gia.

Điều này cho thấy, thay vì siết chặt quản lý theo cách tiếp cận truyền thống, Bộ Tài chính dường như đang tìm cách dung hòa giữa mục tiêu đảm bảo an ninh tài chính và thúc đẩy sự phát triển của công nghệ blockchain.

Polygon tóm tắt:

“Đề xuất này là một nỗ lực “kết hợp giữa các mục tiêu chính sách với công nghệ để bắt đầu “phản hồi” lại những câu hỏi do các nhà quản lý và hoạch định chính sách đặt ra” Có thể thấy, Bộ Tài chính Mỹ đang thận trọng tìm kiếm sự cân bằng giữa hai luồng ý kiến trái chiều về tiền điện tử. Phía trước còn nhiều thách thức, nhưng hướng đi mới này mở ra hy vọng cho sự phát triển bền vững của DeFi trong tương lai.”